銀行回應(yīng)經(jīng)理失聯(lián)

針對近日報道南京銀行資管部總經(jīng)理戴娟失聯(lián)的消息，2月20日午間，南京銀行在官網(wǎng)發(fā)布公告回應(yīng)。

南京銀行公告顯示，“日前，本行資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中心總經(jīng)理戴娟、資金運(yùn)營中心副總經(jīng)理董文昭及本行投資機(jī)構(gòu)鑫元基金管理有限公司（以下簡稱“鑫元基金”）副總經(jīng)理李雁三人，因個人原因，不能正常履職。本行及鑫元基金已指定專人負(fù)責(zé)以上三人的工作。”

南京銀行表示，上述情況不涉及當(dāng)前本行及鑫元基金業(yè)務(wù)，本行及鑫元基金經(jīng)營管理一切正常。

南京銀行公開回應(yīng)資管部總經(jīng)理失聯(lián)：確認(rèn)戴娟不能正常履職

據(jù)報道，戴娟失聯(lián)或與債券市場交易有關(guān)。戴娟在圈內(nèi)知名度很高，此前行事也比較高調(diào)，多次接受媒體采訪，經(jīng)常出席一些財富論壇、債券論壇，很多觀點也頻繁見諸報端。是行業(yè)內(nèi)公認(rèn)的債市“大佬”。

近年來，有關(guān)債券黑幕的消息不斷曝光于大眾視野，多位大佬級人物先后入獄。以“丙類戶”為核心而存在的復(fù)雜利益鏈，在2013年的“債市打黑”風(fēng)暴中成為重災(zāi)區(qū)。

2016年，市場驟變之下，債市風(fēng)暴再度掀起。核心主要是圍繞銀行間債市的中票、短融一級半市場的利益輸送等相關(guān)問題。包括工行私人銀行部副總經(jīng)理王華、恒豐銀行資管部總經(jīng)理李曉強(qiáng)、上銀基金子公司負(fù)責(zé)人馮堅等多位債市大佬相繼被帶走調(diào)查。

而南京銀行一度被稱為“債市黃埔軍校”，向市場輸送了很多債市專業(yè)人才，很多基金管理公司的基金經(jīng)理和交易員都是從南京銀行走出去的。2013年，曾涉嫌違規(guī)養(yǎng)券的萬家基金前固定收益總監(jiān)、基金經(jīng)理鄒昱，也曾在南京銀行固定收益部從事研究工作。作為首批銀行間市場的債券交易者，南京銀行的金融市場以及資管部在銀行圈名氣都較大。

截止發(fā)稿，南京銀行盤中下跌2.38%，報6.96元/股，成交額較昨日明顯放大。

一、南京銀行回應(yīng)資管中心總經(jīng)理戴娟“失聯(lián)”：不能正常履職

針對外界流傳的南京銀行資管中心總經(jīng)理戴娟等高管“失聯(lián)”一事，南京銀行2月20日在官網(wǎng)發(fā)布相關(guān)公告。

公告稱，南京銀行資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中心總經(jīng)理戴娟、資金運(yùn)營中心副總經(jīng)理董文昭，以及南京銀行投資機(jī)構(gòu)鑫元基金管理有限公司副總經(jīng)理李雁等3人，因個人原因，“不能正常履職”。

南京銀行稱，目前該行及鑫元基金已指定專人負(fù)責(zé)以上三人的工作，上述情況“不涉及當(dāng)前本行及鑫元基金業(yè)務(wù)，本行及鑫元基金經(jīng)營管理一切正常。”

此前一天，已有媒體報道稱，戴娟的電話暫時無法接通，處于“失聯(lián)”狀態(tài)。

記者注意到，據(jù)南京銀行官網(wǎng)所發(fā)布該行組織架構(gòu)圖，資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中心、資金運(yùn)營中心同屬該行金融市場板塊。鑫元基金則是由南京銀行發(fā)起，與南京高科股份有限公司聯(lián)合組建，兩者分別持股80%和20%，注冊資本金17億元人民幣，總部位于上海。

戴娟、董文昭以及李雁多有工作交集。據(jù)公開報道，戴娟此前曾任南京銀行金融市場部總經(jīng)理，董文昭則曾擔(dān)任過金融市場部理財中心總經(jīng)理。

2014年，李雁曾以南京銀行資產(chǎn)管理部總經(jīng)理助理的身份出現(xiàn)在公開報道中，而當(dāng)時的資產(chǎn)管理部總經(jīng)理正是戴娟。

此前多次接受媒體采訪、出席各類論壇的戴娟，也是位公認(rèn)的“債市大佬”。在業(yè)界，戴娟所在的南京銀行是債市重要機(jī)構(gòu)，有著“債市黃埔軍校”之稱。

2017年，南京銀行行長束行農(nóng)曾在中國人民銀行直屬的《金融時報》刊文稱，作為首批銀行間市場的債券交易者，南京銀行一開始就關(guān)注銀行間債券市場的前景，并以積極的狀態(tài)參與其中，搶抓先機(jī)。

此后，南京銀行也在城商行同業(yè)中率先成立了資金業(yè)務(wù)的獨立專營機(jī)構(gòu)——資金營運(yùn)中心，將金融市場業(yè)務(wù)作為一個利潤中心，直面市場挑戰(zhàn)。一系列超前的動作，也讓南京銀行的金融市場業(yè)務(wù)在業(yè)界一直頗具名氣。

值得一提的是，這次卷入高管“失聯(lián)”事件的鑫元基金，此前也爭議頗多。

據(jù)澎湃新聞此前報道，2015年，在南京銀行理財經(jīng)理的推薦下，南京一批老年客戶購買了一款新推出的“低風(fēng)險穩(wěn)健型產(chǎn)品”。當(dāng)年年底，當(dāng)該產(chǎn)品即將到期兌現(xiàn)，他們卻面臨著15%左右的虧損。而當(dāng)初南京銀行的理財經(jīng)理在銷售這款產(chǎn)品時，曾口頭“承諾”過這款產(chǎn)品“半年絕對回報13%”。這款基金產(chǎn)品名為“鑫元定開基金”，在南京和江蘇市場上主要由南京銀行代為銷售。

二、債市反腐風(fēng)暴：鑫元基金李雁與戴娟一起被帶走

2月20日，在市場盛傳南京銀行資管部總經(jīng)理戴娟失聯(lián)之后，從多位信源處獲悉，戴娟與南京銀行資金運(yùn)營中心副總董文昭，在2月15日在辦公場所一同被帶走。

此事還牽涉到了南京銀行旗下基金公司鑫元基金，鑫元基金副總經(jīng)理李雁也在被帶走調(diào)查之列。知情人士稱，三人被帶走的名義是“協(xié)助調(diào)查”， 或是與幾年前的債券市場丙類戶有關(guān)聯(lián)，可能存在大額的利益輸送，從資產(chǎn)管理部，到資金運(yùn)營中心，再到旗下公募基金，“三個人的職務(wù)基本就形成了閉環(huán)”。

三、萬億資管部女高管被帶走！成為南京銀行行長“愛將”

2月20日，南京銀行發(fā)布公告，其資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中心總經(jīng)理戴娟、資金運(yùn)營中心副總經(jīng)理董文昭及其投資機(jī)構(gòu)鑫元基金副總經(jīng)理李雁因個人原因，不能履職。這一爆炸新聞不禁在金融圈引發(fā)一陣熱議。而南京銀行此做出回應(yīng)是，三人系個人行為，涉及多年的事情，并不對銀行業(yè)務(wù)造成影響。南京銀行的回應(yīng)顯然并不能讓投資者滿意，外界猜測，三人被帶走或是因為涉嫌債市腐敗。時隔6年轟轟烈烈的債市反腐又被重新提起。

2月19日晚間，債券圈就開始瘋傳南京銀行資管部“老大”戴娟失聯(lián)，一時間引發(fā)業(yè)內(nèi)嘩然。

2月20日午間，南京銀行發(fā)布公告，南京銀行資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中心總經(jīng)理戴娟、資金運(yùn)營中心副總經(jīng)理董文昭，南京銀行子公司鑫元基金副總經(jīng)理李雁被南京紀(jì)檢委帶走接受調(diào)查。

南京銀行三名高管被帶走引發(fā)金融圈軒然大波。南京銀行回復(fù)外界稱其為個人原因，并不對銀行業(yè)務(wù)造成影響。

而外界對三人涉嫌“閉環(huán)交易”的猜測不絕于耳，2013年的“債市打黑”，也被各位有心人事舊事重提。
不知道戴娟等人被帶走調(diào)查一事，會否引發(fā)新一輪的債市風(fēng)波。

“債券之王”

在債券交易市場，戴娟可謂“大名鼎鼎”。她是南京銀行資金運(yùn)營中心總經(jīng)理，金融市場部總經(jīng)理，資產(chǎn)管理部總經(jīng)理。

在銀行圈，南京銀行的金融市場部和資管部也是頗有名氣。從1997年除辟戰(zhàn)場到2002年，南京銀行債券現(xiàn)貨買賣交易量位居市場首位，成交量超過四家大型銀行的總和。當(dāng)年有報道稱其“三分天下有其一”。
2004年，南京銀行在銀行圈內(nèi)首次成立“資金運(yùn)營中心”，在銀行圈首開理財與銀行間市場聯(lián)動之先河。而經(jīng)過多輪組織架構(gòu)調(diào)整，南京銀行資金運(yùn)營中心如今成立了單獨持牌機(jī)構(gòu)，并扎根上海獨立運(yùn)營。
這種做法，被媒體圈美贊“溢出母體”。

2013年以來，南京銀行組織設(shè)立紫金山鑫合俱樂部，專注城商行、農(nóng)商行金融市場業(yè)務(wù)內(nèi)部溝通，根據(jù)其官網(wǎng)描述，時至今日已經(jīng)擁有會員單位144家。

由此，南京銀行被譽(yù)為“債券之王”。

而此次涉事的資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中心總經(jīng)理戴娟，自資金運(yùn)營中心成立以來，持續(xù)在資金運(yùn)營中心擔(dān)任要職，至今已有十幾年時間，其伴隨南京銀行債券理財業(yè)務(wù)從誕生到光大，可謂其靈魂人物。

而鑫元基金副總經(jīng)理李雁此前也在南京銀行就職多年，曾擔(dān)任南京銀行資金交易部部門經(jīng)理，南京銀行金融同業(yè)部副總經(jīng)理，隨后在2016年加入鑫元基金，擔(dān)任副總經(jīng)理職位。

公開資料顯示，鑫元基金于2013年成立，由南京銀行股份有限公司發(fā)起，與南京高科股份有限公司聯(lián)合組建，兩者分別持股80%和20%，注冊資本金17億元人民幣，總部設(shè)在上海。

而對于資金運(yùn)營中心副總經(jīng)理董文昭的公開資料則比較少。

而對于三人被帶走的原因，知情人士表示，三人被帶走的名義是“協(xié)助調(diào)查”， 或是與幾年前的債券市場“丙類戶”有關(guān)聯(lián)，可能存在大額的利益輸送，從資產(chǎn)管理部，到資金運(yùn)營中心，再到旗下公募基金，三個人的職務(wù)基本就形成了閉環(huán)。

資金運(yùn)營中心主要負(fù)責(zé)銀行自營資金，資產(chǎn)管理部和公募基金屬于代客理財。上述兩個部門，都是銀行系統(tǒng)手握重金的投資部門。南京銀行資產(chǎn)管理部和資金運(yùn)營中心以及旗下公募基金高管均被帶走，可見此次事件涉及范圍之廣。

債市反腐往事

戴娟等人被帶走“協(xié)助調(diào)查”一事，讓2013年“債市打黑”的陳年往事被重新提起。

在2013年的打黑風(fēng)暴中，多位債市大佬紛紛落馬。當(dāng)時在債市反腐中被提及最多的字眼就是“丙類戶”。
那讓各位大佬賺的盆滿缽滿“丙類戶”到底是個什么意思呢？

資料顯示，在銀行間債券市場的交易賬戶按開戶者不同分為三類，其中甲類賬戶主要為商業(yè)銀行；乙類賬戶主要為券商、基金、保險等非銀金融機(jī)構(gòu)；而丙類賬戶是除甲、乙兩類賬戶之外，由一般公司（非金融機(jī)構(gòu)法人）開設(shè)的賬戶。

而丙類戶，正處于債市灰色地帶。

查閱資料發(fā)現(xiàn)，丙類戶開戶門檻低，缺乏實質(zhì)性監(jiān)管，從而魚龍混雜，為利益寄生提供了土壤。根據(jù)相關(guān)規(guī)定，企業(yè)要想開設(shè)丙類戶，只需要將營業(yè)執(zhí)照和組織機(jī)構(gòu)代碼證等材料提供給商業(yè)銀行，由后者向中債登提交開戶申請，開戶完成后向央行備案即可。

由于上述便利條件，很多金融從業(yè)人員自己開設(shè)丙類戶，他們憑借特殊的關(guān)系，一方面找到銀行墊資買入債券，同時找到金融機(jī)構(gòu)接盤債券，償還銀行墊資；在相關(guān)債券市場價格升高后，再次通過銀行墊資接回機(jī)構(gòu)代持的債券，并在二級市場拋售獲利。

也就是說，這些丙類戶完全是利用特殊關(guān)系“低買高賣”，賺取差價。這些交易中，很多當(dāng)天就能完成，而且丙類戶不用花錢就可以“空手套白狼”，直接拿走差價。

“反腐”之后的南京銀行

2013年債市反腐風(fēng)暴之后，南京銀行稱順應(yīng)監(jiān)管趨勢進(jìn)行了組織架構(gòu)調(diào)整，成立資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中心，寄希望于更好的協(xié)調(diào)與規(guī)避丙類賬戶風(fēng)險。

2016年，南京銀行開始籌劃全牌照，加速輕資本化與投貸聯(lián)動策略，一方面通過投貸聯(lián)動驅(qū)動創(chuàng)新業(yè)務(wù)與投行部門非標(biāo)資產(chǎn)投資，一方面通過非保本理財，多樣化銀行理財客戶的渠道與收益。

而在這一鏈條上，南京銀行資產(chǎn)管理部門，投行部門以及子公司鑫元基金旗下孫公司鑫沅資產(chǎn)，一度構(gòu)成了投貸聯(lián)動的閉環(huán)。

不過，這一閉環(huán)曾經(jīng)遭到過來自監(jiān)管的質(zhì)疑。

2016年8月，鑫沅資產(chǎn)管理有限公司被上海證監(jiān)局采取行政監(jiān)管措施，責(zé)令其進(jìn)行為期三個月的整改，并暫停特定客戶資產(chǎn)管理計劃備案，因其涉嫌涉及資金池，資金與資產(chǎn)并未一一到位。

同年，南京銀行因代銷鑫元基金債券產(chǎn)品，一度遭到江蘇證監(jiān)局責(zé)令整改的通知。